建立財(cái)務(wù)管理體系

企業(yè)成功的要素分為必不可少的四個(gè)層次
今天將討論的內(nèi)容圍繞財(cái)務(wù)管理，分別歸屬于不同的層次
今天將討論的內(nèi)容圍繞財(cái)務(wù)管理，分別歸屬于不同的層次
麥肯錫的觀點(diǎn)
 為什么關(guān)注價(jià)值？
中國(guó)的公司必須轉(zhuǎn)向價(jià)值創(chuàng)造的心態(tài)，從而吸引并有效地配置資本

 什么是以價(jià)值為基礎(chǔ)的管理？
以價(jià)值為基礎(chǔ)的管理是一個(gè)綜合的管理工具，它可以用來推動(dòng)價(jià)值創(chuàng)造的觀念深入到公司一線員工中去

 該觀念如何用于中國(guó)？
中國(guó)企業(yè)無論擁有怎樣的所有制結(jié)構(gòu)，無論是否是上市公司，都可以逐步設(shè)計(jì)并引入以價(jià)值為基礎(chǔ)的管理
市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中的資本流動(dòng)


工業(yè)




金融





服務(wù)業(yè)
中國(guó)某集團(tuán)似乎在創(chuàng)造價(jià)值
… 然而，傳統(tǒng)的企業(yè)業(yè)績(jī)衡量方法并不完善
最高管理層對(duì)公司的價(jià)值創(chuàng)造負(fù)有責(zé)任
投資資本回報(bào)(ROIC) > 加權(quán)平均資本成本(WACC)


以加權(quán)平均資本成本
折現(xiàn)的現(xiàn)金流量
該集團(tuán)的投資資本回報(bào)較低
該集團(tuán)實(shí)際上在破壞價(jià)值
盡管仍有缺陷，以價(jià)值為基礎(chǔ)的衡量方法是更好的管理工具
中國(guó)公司必須開闊思路
從只關(guān)注
麥肯錫的觀點(diǎn)
 為什么關(guān)注價(jià)值？
中國(guó)的公司必須轉(zhuǎn)向價(jià)值創(chuàng)造的心態(tài)，從而吸引并有效地配置資本

 什么是以價(jià)值為基礎(chǔ)的管理？
以價(jià)值為基礎(chǔ)的管理是一個(gè)綜合的管理工具，它可以用來推動(dòng)價(jià)值創(chuàng)造的觀念深入到公司一線員工中去

 該觀念如何用于中國(guó)？
中國(guó)企業(yè)無論擁有怎樣的所有制結(jié)構(gòu)，無論是否是上市公司，都可以逐步設(shè)計(jì)并引入以價(jià)值為基礎(chǔ)的管理
價(jià)值管理是一個(gè)綜合性的管理工具
將整個(gè)公司的價(jià)值創(chuàng)造與一線工作小組和雇員的日常運(yùn)作活動(dòng)聯(lián)系起來

指導(dǎo)戰(zhàn)略，資源配置及經(jīng)營(yíng)運(yùn)作的決策

提供共同的價(jià)值觀和針對(duì)公司管理者及各工作單位的透明的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估方法

推動(dòng)公司業(yè)績(jī)的迅速發(fā)展
價(jià)值管理將股東與管理者及一線工作小組聯(lián)系起來
公司/企業(yè)的市場(chǎng)價(jià)值
界定什么是經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)(EP)
經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)：更有效的經(jīng)營(yíng)單位業(yè)績(jī)衡量工具
經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)與折現(xiàn)現(xiàn)金流量相輔相成
關(guān)鍵業(yè)績(jī)指標(biāo)將一線工作小組與經(jīng)營(yíng)單位的經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)即價(jià)值聯(lián)系起來
各層級(jí)的業(yè)績(jī)指標(biāo)舉例：一家歐洲領(lǐng)先銀行的分行零售業(yè)務(wù)
預(yù)估業(yè)務(wù)量和人員需求量(各項(xiàng)職能)
各層級(jí)的業(yè)績(jī)指標(biāo)舉例：一家歐洲領(lǐng)先銀行的零售“微市場(chǎng)”管理
收入和支出
價(jià)值管理在公司各層級(jí)均可奏效
將業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn)與管理角色掛鉤
價(jià)值管理為業(yè)績(jī)文化提供共同價(jià)值觀及流程
麥肯錫的觀點(diǎn)
 為什么關(guān)注價(jià)值？
中國(guó)的公司必須轉(zhuǎn)向價(jià)值創(chuàng)造的心態(tài)，從而吸引并有效地配置資本

 什么是以價(jià)值為基礎(chǔ)的管理？
以價(jià)值為基礎(chǔ)的管理是一個(gè)綜合的管理工具，它可以用來推動(dòng)價(jià)值創(chuàng)造的觀念深入到公司一線員工中去

 該觀念如何用于中國(guó)？
中國(guó)企業(yè)無論擁有怎樣的所有制結(jié)構(gòu)，無論是否是上市公司，都可以逐步設(shè)計(jì)并引入以價(jià)值為基礎(chǔ)的管理
價(jià)值管理可以幫助中國(guó)企業(yè)平衡增長(zhǎng)與投資資本回報(bào)目標(biāo)
價(jià)值管理用于中國(guó)企業(yè)
價(jià)值管理方法的實(shí)施結(jié)構(gòu)
價(jià)值管理的實(shí)施計(jì)劃
價(jià)值管理方法成功實(shí)施的關(guān)鍵要素
今天將討論的內(nèi)容圍繞財(cái)務(wù)管理，分別歸屬于不同的層次
管理組織結(jié)構(gòu)和法律結(jié)構(gòu)的區(qū)別
是公司內(nèi)部劃分經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的責(zé)任并對(duì)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)進(jìn)行管理的組織結(jié)構(gòu)
管理組織結(jié)構(gòu)的控制是通過業(yè)務(wù)匯報(bào)線，業(yè)績(jī)考核和關(guān)鍵崗位的任免機(jī)制實(shí)現(xiàn)的
業(yè)務(wù)單元財(cái)務(wù)部受總部財(cái)務(wù)部直接領(lǐng)導(dǎo)，總業(yè)務(wù)單元的間接領(lǐng)導(dǎo)
組織結(jié)構(gòu)中主線、輔線的含義
人員任免
財(cái)務(wù)總監(jiān)的職位定義
使命與職責(zé)
在總裁的直接領(lǐng)導(dǎo)下，制定公司的財(cái)務(wù)目標(biāo)、政策及操作方法
確保公司財(cái)務(wù)體系的高效運(yùn)作
確保公司經(jīng)營(yíng)的充足資金供應(yīng)，及最小的利息和稅務(wù)支出
確保公司最優(yōu)的財(cái)務(wù)/資本結(jié)構(gòu)及財(cái)務(wù)安全
財(cái)務(wù)部門的使命與職責(zé)
部門使命及職責(zé)
今天將討論的內(nèi)容圍繞財(cái)務(wù)管理，分別歸屬于不同的層次
三個(gè)管理程序?qū)ζ髽I(yè)的業(yè)績(jī)至關(guān)重要
戰(zhàn)略規(guī)劃程序
目的
制定公司以及各業(yè)務(wù)單元未來三年的戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)，包括在哪些市場(chǎng)及如何進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)，以及量化的財(cái)務(wù)目標(biāo)及資源需求預(yù)測(cè)
公司領(lǐng)導(dǎo)通過對(duì)各業(yè)務(wù)單元戰(zhàn)略規(guī)劃的嚴(yán)格質(zhì)詢，指導(dǎo)業(yè)務(wù)單元的戰(zhàn)略發(fā)展方向
嚴(yán)格的戰(zhàn)略規(guī)劃程序流程
業(yè)務(wù)單元戰(zhàn)略規(guī)劃主要內(nèi)容
主要內(nèi)容
戰(zhàn)略規(guī)劃主要工作內(nèi)容 – 行業(yè)分析
具體內(nèi)容
今天將討論的內(nèi)容圍繞財(cái)務(wù)管理，分別歸屬于不同的層次
三個(gè)管理程序?qū)ζ髽I(yè)的業(yè)績(jī)至關(guān)重要
戰(zhàn)略規(guī)劃中的第一年目標(biāo)要被具體化為當(dāng)年的經(jīng)營(yíng)預(yù)算計(jì)劃
經(jīng)營(yíng)規(guī)劃程序
目的
將戰(zhàn)略規(guī)劃的第一年目標(biāo)轉(zhuǎn)化為一個(gè)詳細(xì)的經(jīng)營(yíng)計(jì)劃以及相應(yīng)的財(cái)務(wù)預(yù)算計(jì)劃，作為公司最高領(lǐng)導(dǎo)和各業(yè)務(wù)單元領(lǐng)導(dǎo)之間的“管理合同”。這個(gè)合同同時(shí)被用作業(yè)務(wù)單元領(lǐng)導(dǎo)之責(zé)任以及權(quán)力的依據(jù)
公司領(lǐng)導(dǎo)通過對(duì)各業(yè)務(wù)單元經(jīng)營(yíng)/預(yù)算計(jì)劃的嚴(yán)格質(zhì)詢和考核，指導(dǎo)各業(yè)務(wù)單元的經(jīng)營(yíng)運(yùn)作
嚴(yán)格的經(jīng)營(yíng)/預(yù)算計(jì)劃及考核程序
業(yè)務(wù)單元經(jīng)營(yíng)/預(yù)算計(jì)劃 – 主要內(nèi)容
主要內(nèi)容
經(jīng)營(yíng)/預(yù)算計(jì)劃主要表格
損益表
考核會(huì)議的內(nèi)容安排
今天將討論的內(nèi)容圍繞財(cái)務(wù)管理，分別歸屬于不同的層次
三個(gè)管理程序?qū)ζ髽I(yè)的業(yè)績(jī)至關(guān)重要
“前100名”經(jīng)理的業(yè)績(jī)考核程序
我們將定義“前100名”管理者業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估流程
關(guān)鍵業(yè)績(jī)指標(biāo)的特色
補(bǔ)一般會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)之不足
對(duì)技能的評(píng)估也是考核的重要部分
業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估標(biāo)準(zhǔn)

凝聚力與鼓舞士氣的能力

正確適度授權(quán)的能力

協(xié)作能力


管理水平


戰(zhàn)略規(guī)劃能力




工作創(chuàng)新的能力



培養(yǎng)后備人才的能力
以業(yè)績(jī)?yōu)榛A(chǔ)的薪酬結(jié)構(gòu)
目標(biāo)：
獎(jiǎng)金分配方案的制定是一個(gè)系統(tǒng)而嚴(yán)謹(jǐn)?shù)倪^程
責(zé)任部門
存在多種薪酬要素的結(jié)合
BP-Amoco業(yè)務(wù)單元管理人員
在年末對(duì)其人員進(jìn)行硬性排序
管理程序中的關(guān)鍵連接點(diǎn)
今天將討論的內(nèi)容圍繞財(cái)務(wù)管理，分別歸屬于不同的層次
任何內(nèi)部控制程序都具有三個(gè)主要的成功因素
清晰地定義每一個(gè)內(nèi)控流程，其中可能包括交易審批的流程，客戶資信管理的流程和資金管理流程
每個(gè)流程的每個(gè)環(huán)節(jié)要有明確的活動(dòng)和負(fù)責(zé)人以及最終產(chǎn)品
國(guó)內(nèi)公司內(nèi)部控制存在的典型問題
某些關(guān)鍵的內(nèi)控流程如客戶資信管理流程根本不存在造成大量的逾期應(yīng)收款
某些關(guān)鍵的內(nèi)控流程雖然有成型的文件規(guī)定，但是不被嚴(yán)格規(guī)范化地執(zhí)行
內(nèi)控流程中涉及到的人員/部門職責(zé)不清，出現(xiàn)損失之后無法分清責(zé)任
客戶資信管理的基本原則
建立客戶資信數(shù)據(jù)庫系統(tǒng)，集中對(duì)客戶資信風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估和審核
對(duì)每個(gè)客戶使用客戶資信風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)和授信額度上限兩個(gè)工具進(jìn)行管理；按照客戶資信風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)劃分客戶群，并授以不同的資信政策；單項(xiàng)交易只能在每個(gè)客戶的授信額度之內(nèi)進(jìn)行授信
分離客戶資信風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估及政策的制定和單項(xiàng)交易授信審批這兩個(gè)流程
利用客觀與主觀判斷相結(jié)合的辦法，對(duì)客戶進(jìn)行資信風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)
根據(jù)客戶資信風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)、客戶權(quán)益總額、交易量等因素，制定每個(gè)客戶的授信額度上限
每年對(duì)客戶資信風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)和授信額度上限進(jìn)行更新與審核
單項(xiàng)交易授信審批，成為交易審批流程中的一個(gè)必要環(huán)節(jié)

客戶資信管理流程分為信用政策制定和單項(xiàng)交易授信審批兩個(gè)流程
建立客戶數(shù)據(jù)庫
目的
信用評(píng)級(jí)是一種預(yù)測(cè)工具
建立模型
信用評(píng)級(jí)模型的建立過程
篩選影響應(yīng)收帳款表現(xiàn)的因素、指標(biāo)
客戶資信管理的兩大工具
用客戶資信風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估系統(tǒng)測(cè)試歷史客戶檔案調(diào)整評(píng)級(jí) 模型
應(yīng)不斷跟蹤市場(chǎng)和客戶變化，以調(diào)整客戶信用等級(jí)，完善信用評(píng)級(jí)模型
調(diào)整頻率
客戶資信管理組織屬于獨(dú)立的風(fēng)險(xiǎn)管理組織
客戶資信風(fēng)險(xiǎn)管理組織的職責(zé)是圍繞著兩個(gè)管理流程定義的
建立和修訂評(píng)級(jí)辦法，并對(duì)系統(tǒng)預(yù)測(cè)資信風(fēng)險(xiǎn)的能力進(jìn)行評(píng)估并對(duì)系統(tǒng)加以調(diào)整
制定基于資信評(píng)級(jí)的客戶分類，并授以不同的信用政策
制定基于資信評(píng)級(jí)的客戶總的授信額度上限
定期通報(bào)和即時(shí)提供客戶資信評(píng)級(jí)
前中后臺(tái)有不同的業(yè)績(jī)指標(biāo)
資金管理的基本原則
資金管理程序的目的是控制信用的過度發(fā)放，降低融資費(fèi)用，和提高資金的使用效率
資金管理程序必須以整體利益為出發(fā)點(diǎn)，使整體利益最大化
資金管理程序的實(shí)施同時(shí)會(huì)增加各業(yè)務(wù)部門資金使用的計(jì)劃性，保障其資金需求，提高其資金使用效率，有效利用其閑置資金，因而也給各業(yè)務(wù)部門帶來收益
資金委員會(huì)是資金管理的最高決策機(jī)構(gòu)，總公司財(cái)務(wù)部是公司資金管理的直接負(fù)責(zé)部門
各業(yè)務(wù)單元的財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)匯總資金需求及使用情況，按程序要求向總公司財(cái)務(wù)部匯報(bào)，并負(fù)責(zé)執(zhí)行總公司財(cái)務(wù)部發(fā)出的資金管理指令
資金管理分為信貸資金管理和現(xiàn)金集中調(diào)劑兩個(gè)流程
總部統(tǒng)一管理各業(yè)務(wù)部門資金需求量的評(píng)定、資金的取得和分配以及資金使用的跟蹤監(jiān)控
總部制定各業(yè)務(wù)部門的資金需求量定額
總部統(tǒng)一協(xié)調(diào)與主要金融機(jī)構(gòu)的框架性融資協(xié)議，并審定各業(yè)務(wù)單元關(guān)于資金來源結(jié)構(gòu)、融資主體和信用種類的方案
信用線的取得必須由總部審批
總部跟蹤監(jiān)控資金使用情況，并調(diào)整資金的供應(yīng)及分配
資金需求申請(qǐng)和審批的流程
資金的管理與資金的籌集的主體是不同的
資金的管理(包括預(yù)算、分配、使用與調(diào)劑)
財(cái)務(wù)部的兩個(gè)部門與資金管理程序相關(guān)
匯總、分析各業(yè)務(wù)部門的資金需求預(yù)算
跟蹤各業(yè)務(wù)部門預(yù)算執(zhí)行的情況
分析業(yè)務(wù)部門提交的定額調(diào)整申請(qǐng)是否合理
跟蹤和分析信用線的使用情況
判斷業(yè)務(wù)部門是否有資格進(jìn)入資金集中調(diào)劑系統(tǒng)
制定各業(yè)務(wù)部門在總公司集中帳戶的透支額度
分析業(yè)務(wù)部門現(xiàn)金使用是否合理
由于職責(zé)不同，財(cái)務(wù)計(jì)劃科和資金科在資金管理程序中的關(guān)鍵業(yè)績(jī)指標(biāo)不同
對(duì)業(yè)務(wù)部門資金使用狀況分析評(píng)價(jià)的準(zhǔn)確性和及時(shí)性
傳遞分析結(jié)果的及時(shí)性
聯(lián)想集團(tuán)面臨的議題

建立財(cái)務(wù)管理體系