青島鋼鐵案例分析
青島鋼鐵案例分析 1 、數(shù)據(jù)信息報告 1.1 鋼鐵行業(yè)歷史回顧 鋼鐵行業(yè)長期以來對我國經(jīng)濟的建設與發(fā)展起到了積極的支持和推動作用。在每年的 工業(yè)總產(chǎn)值中，５－－６％的份額來源于鋼鐵行業(yè)的貢獻。鋼鐵行業(yè)還是我國職工就業(yè) 的一個重要領域，９０年代以來，從業(yè)職工總數(shù)一直保持在３５０萬人左右，占全國職 工總數(shù)的５％左右，為社會提供了穩(wěn)定的就業(yè)機會。同時，鋼鐵行業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展也帶動 了能源、運輸?shù)认嚓P行業(yè)的發(fā)展，在全國每年消耗的能源總量中，有１０％左右用于鋼 鐵行業(yè)的生產(chǎn)建設，１２．５％左右的鐵路貨運量，１２％左右的鐵路貨物周轉(zhuǎn)量，１ ７．５％左右的水路貨運量，２０％左右的水路貨物周轉(zhuǎn)量用于鋼鐵和金屬礦石的運輸 。作為基礎原材料產(chǎn)業(yè)，鋼鐵行業(yè)的發(fā)展為我國農(nóng)業(yè)、建筑、化工、機械電子等行業(yè)的 發(fā)展打下了堅實的基礎。 九十年代前期，我國鋼鐵工業(yè)得到長足發(fā)展。這一時期是我國改革開放深入的時期， 是社會主義市場經(jīng)濟建立和發(fā)展的時期，也是我國的鋼鐵工業(yè)快速發(fā)展的時期。我國鋼 產(chǎn)量１９９１年為７１００萬噸，到１９９６年就超過了億噸，居世界鋼產(chǎn)量首位。 我國鋼材的需求和供應在九十年代前期發(fā)生了較大變化。１９９１年國內(nèi)鋼材消費量６ ０３４萬噸，而資源的供應主要是為了國內(nèi)生產(chǎn)，供應和需求比較平穩(wěn)；１９９２年鋼 材消費量增加到約７５００萬噸；１９９３年國內(nèi)鋼材需求膨脹，價格上漲，消費量達 到億噸的水平；這一年進口鋼材也達到創(chuàng)紀錄的３０４４萬噸；由于國家實行宏觀經(jīng)濟 調(diào)控政策，１９９４年的鋼材消費量有所下降，加上１９９３、１９９４兩年的大量進 口（總計５３２７萬噸），鋼材供應超過了國內(nèi)需求，造成鋼材市場疲軟，庫存增加， 價格下降。由于國內(nèi)生產(chǎn)快速增長和進出口調(diào)節(jié)，鋼材市場總體表現(xiàn)為供略大于求，市 場比較平淡。 自１９９１年以來，我國鋼材供需形勢發(fā)生的較大變化，主要與經(jīng)濟發(fā)展和宏觀經(jīng)濟環(huán) 境的變化有直接關系。１９９１、１９９２年經(jīng)濟快速發(fā)展，固定資產(chǎn)投資過大，１９ ９３年經(jīng)濟出現(xiàn)過熱，國家實行了宏觀經(jīng)濟調(diào)控，１９９４年至今屬于平穩(wěn)調(diào)整時期， 國內(nèi)鋼材消費量也就經(jīng)歷了快速增長、達到頂峰、回落調(diào)整的變化。 中國鋼材供應和需求的主要矛盾已從數(shù)量轉(zhuǎn)向品種質(zhì)量。雖然我國已是世界上的鋼鐵大 國，但并不是鋼鐵強國，產(chǎn)品的結構不合理，總體質(zhì)量不高。所以，在總量上基本能滿 足國內(nèi)需求后，品種質(zhì)量的矛盾就比較突出。目前，國內(nèi)生產(chǎn)不能滿足需求、屬短缺的 品種主要有石油專用管、Ｈ型鋼、寬板面造船板、高壓鍋爐板、高壓鍋爐管、冷軋薄板 、搪瓷板、彩涂板、不銹鋼板、冷軋變壓器硅鋼片等，這些品種每年供需缺口約在６０ ０萬－－７００萬噸，主要依靠進口解決。近年來鋼鐵行業(yè)在加大投資力度的同時，強 化了投資結構的調(diào)整，由過去的以基本建設投資為主，改變?yōu)橐愿赂脑焱顿Y為主，９ ０年代以來，鋼鐵行業(yè)歷年更新改造投資占固定資產(chǎn)投資的比例平均為５５．３８％， 最高的１９９４年的這一比重達到６２．４７％，這種投資結構的變化已經(jīng)產(chǎn)生了積極 的作用。 在這一時期鋼材價格發(fā)生了較大變化。以１９９３年為一個重要分界線。在這一年９３ ％的鋼材產(chǎn)品價格全部放開，取消了鋼材價格雙軌制，加上經(jīng)濟過熱，鋼材需求膨脹， 鋼材價格也從１９９１年上漲以來達到最高點，而１９９４、１９９５年則出現(xiàn)了平穩(wěn) 的回落。造成了進入市場調(diào)節(jié)以后，鋼材價格經(jīng)歷了一條暴漲暴跌的駝峰式曲線。以線 材（Φ６．５ｍｍ）每噸平均價為例，１９９２年３月僅為１７５０元，１９９２年７月 上漲到２５００元，１９９３年初上漲到３５００元以上，比一年前上漲了一倍以上， １９９４年初下降到了３０００元，到１９９５年１月，又跌到２３５８元，比最高峰 下降了３３％以上，目前價格穩(wěn)定在２８００元左右。 １９９５年是我國鋼鐵行業(yè)發(fā)展最困難的一年，鋼材需求不旺，價格疲軟，市場經(jīng)營 清淡，虧損企業(yè)增多，在１０個鋼材品種中，有６個品種價格呈下降趨勢，它們是：線 材、螺紋鋼、角鋼、中板、熱軋硅鋼片、無縫管。這６個品種都是我國的長線產(chǎn)品，生 產(chǎn)能力能夠滿足國內(nèi)市場需求。其他４個品種加上冷軋取向硅鋼片都是國內(nèi)短缺鋼材， 生產(chǎn)能力不足，短時期內(nèi)無法滿足市場需求，大部分靠進口解決，這部分鋼材價格受國 際市場價格拉動，故市場價格上漲幅度較大。 １９９５年，國家加強宏觀調(diào)控政策的一項重要內(nèi)容是嚴格控制固定資產(chǎn)投資規(guī)模，在 固定資產(chǎn)投資額中，技術改革與房地產(chǎn)投資比重上升，基本建設投資比重下降，鋼材消 費強度降低。由于社會需求下降，鋼廠被迫降低產(chǎn)量。鋼廠實行“不付款不發(fā)貨”的原則 ，也就是以銷定產(chǎn)，改變過去鋼廠只管生產(chǎn)，不管銷售的計劃經(jīng)濟作法。為了杜絕新的 “三角債”困擾，加速資金周轉(zhuǎn)，鋼廠一律實行按合同組織生產(chǎn)、組織發(fā)貨，不付款者不 予發(fā)貨，為此也減少了部分產(chǎn)量。同時，國家實行適度從緊的財政政策和貨幣政策，使 那些貸不到款的生產(chǎn)企業(yè)和建設單位無力購買鋼材，從而在資金上限制了計劃外項目亂 上馬、亂建設的需求，但客觀上減少了對鋼材的需求，這也是鋼廠減產(chǎn)的原因之一。 １９９６年的鋼材市場，總的印象是，經(jīng)營清淡，價格回落，成交率低，資金周轉(zhuǎn)放慢 ，企業(yè)經(jīng)濟效益下滑。據(jù)冶金部財務快報統(tǒng)計，１９９６年１～１１月全國重點鋼鐵企 業(yè)虧損戶達２３家，同比增加６家，累計虧損金額１７．４０１１億元，比上年同期增 加７６．９８％；中型骨干鋼鐵企業(yè)虧損戶２４家，同比增加４家，累計虧損金額７． ４６７７億元，同比增加７．８４％。由于市場經(jīng)濟體制的逐步完善和供求關系的平衡 ，鋼材價格形成機制的市場化，國際國內(nèi)鋼材價格的接軌，使鋼材價格波動幅度逐步變 小。過去，由于受國家計劃經(jīng)濟影響，鋼鐵行業(yè)具有生產(chǎn)成本上的優(yōu)勢。一是依靠國內(nèi) 煤、電、油、礦和運輸?shù)绕蛢r格，二是依靠鋼鐵職工長期付出的廉價勞動力。過去鋼 鐵產(chǎn)品成本中的人工費用比例只有７－－９％，與國外１５－－２５％相比具有很大的 優(yōu)勢，但是，隨著市場經(jīng)濟體制的確立，上游產(chǎn)品逐步漲價，以及鋼鐵行業(yè)的職工工資 福利的快速增長（據(jù)統(tǒng)計１９９５年工資福利每噸鋼材的人工成本構成已經(jīng)從８％提高 到１３％以上，接近韓國水平），原來意義上的成本優(yōu)勢已蕩然無存。 [pic] 與此同時，世界鋼材市場價格走低，從１９９６年下半年起，俄羅斯取代了日本的地 位，成為我國第一鋼材進口國。目前在國內(nèi)市場能夠參與價格競爭的普通棒材、板材主 要來自獨聯(lián)體國家。但是，由于從俄羅斯等國進口的鋼材價格很低，有些鋼材到岸價已 經(jīng)低于我國一些鋼鐵企業(yè)的生產(chǎn)成本。如在國內(nèi)銷售的從獨聯(lián)體進口的熱軋板，銷售價 僅為２４００元左右，以如此之低的價格在國內(nèi)銷售，必然帶動國內(nèi)鋼材市場的價格下 滑，加之上游原材料價格漲價，致使１９９６年我國鋼鐵行業(yè)利潤出現(xiàn)大幅滑坡，虧損 企業(yè)增加。從１９９４年以來，鋼材市場價格不斷下滑，到１９９６年趨向穩(wěn)定。鋼材 價格下滑并趨于穩(wěn)定，主要反映了供求關系的變化，但還有兩個因素也不可忽視：一是 國家價格體系的改革結果。國家價格的調(diào)整使各工業(yè)部門的資金利稅率基本拉平。煤炭 、鋼鐵、化工、電子等行業(yè)資金利稅率基本趨同，且均略低于全部工業(yè)資金利稅率的７ ．７％。我國鋼鐵工業(yè)已不是９０年代初期的高利潤部門了。隨著原料、電力、運輸?shù)?的進一步調(diào)價，鋼鐵工業(yè)的資金利稅率面臨著更嚴峻的挑戰(zhàn)。促使鋼材價格趨向穩(wěn)定的 另一個重要因素是國際國內(nèi)鋼材市場的接軌，國內(nèi)鋼材價格不可能脫離國際價格而有大 的變化。 １９９７年，我國國民經(jīng)濟雖然平穩(wěn)增長，但由于耗鋼材多的一些行業(yè)投資不足，生產(chǎn) 徘徊，從而使鋼材消費水平難以有明顯增長。１９９７年由于火車全面提速換軌，同時 這一年輕軌也處于換軌高峰，從而使重軌和輕軌的消費需求有較大增加，帶動了鐵路用 材生產(chǎn)的全面增長，預計全年重軌產(chǎn)量將達到８０多萬噸。輕軌產(chǎn)量將達到２２萬噸以 上，增長幅度均在２位數(shù)以上，但是由于國內(nèi)有１５０萬噸重軌及５０多萬噸輕軌的生 產(chǎn)能力，從供給能力上看，仍是供大于求。由于供略大于求所形成的買方市場格局，導 致１９９７年鋼市價位一直呈下滑狀態(tài)，這種價位下滑態(tài)勢，是１９９７年國內(nèi)鋼材市 場供需情況的真實反映。 全行業(yè)盈利能力１９９３年始迅速下降，１９９６年降為４０億元，１９９７年上半年 進一步下滑，１－－７月全行業(yè)虧損２．１６億元，到８月份盈虧持平。其中７５家重 點統(tǒng)計企業(yè)１－－９月實現(xiàn)利稅１３９億元，實現(xiàn)利潤２８．１億元，同比分別下降１ ７．３％和３９．４％。業(yè)內(nèi)專家預測：隨著鋼鐵上游產(chǎn)品的繼續(xù)漲價，現(xiàn)有的利潤會 進一步被消化。 中國鋼材需求具有周期波動性，目前其波動不僅與世界鋼材市場波動不同步，而且二者 還常處于相反周期，預計隨著國內(nèi)鋼材市場與國際市場的接軌，國際鋼材市場對中國鋼 材市場的波動影響將越來越大。１９９４年－－１９９６年中國鋼材市場需求處于疲軟 的時期，１９９７年是恢復時期，１９９８年達到此輪周期的高峰。從1998年開始，鋼 鐵行業(yè)逐步走出低谷，產(chǎn)銷量和鋼材價格穩(wěn)中有升。1999年，鋼鐵行業(yè)運行平穩(wěn)，整體 進入了平衡發(fā)展時期。 進入2000年以來，由于我國國民經(jīng)濟發(fā)展出現(xiàn)轉(zhuǎn)折性增長，GDP增長達到8％以上，工 業(yè)完成增加值增長11%以上，固定資產(chǎn)投資增加，消費鋼材較多的建筑、機械、輕工、汽 車等行業(yè)快速增長，有力地拉動了鋼材需求的增長。以鋼材的表觀消費量計算，2000年 共消費鋼材將達到14121萬噸，同比增加901萬噸，增長6．8％。在國內(nèi)需求增加，而鋼 鐵行業(yè)又實行總量控制政策，限制無效、低效產(chǎn)品高速增長的形勢下，鋼鐵產(chǎn)品市場供 大于求的階段性過剩局面開始緩解。其重要標志是連續(xù)下滑多年的鋼鐵產(chǎn)品價格明顯回 升，鋼鐵工業(yè)企業(yè)開始走出行業(yè)瀕臨虧損的邊緣，生產(chǎn)供給開始逐步向有效供給方向發(fā) 展國內(nèi)鋼鐵產(chǎn)品價格自1993年以來，經(jīng)歷了連續(xù)7個年頭的下滑，多數(shù)鋼材產(chǎn)品價格已到 了無利可圖的地步。2000年在需求增長和供給控制的復合作用下，鋼鐵產(chǎn)品價格出現(xiàn)了 明顯回升。首先，1999年底板材類價格平穩(wěn)小幅上漲，拉開了鋼鐵產(chǎn)品價格回升的序幕 。2000年一季度建筑類鋼材價格跌到了谷底，也開始反彈。4月中旬建筑類鋼材價格大幅 上漲，推動了鋼鐵產(chǎn)品價格的全面回升。面對2000年6月份以來國際鋼材市場價格的持續(xù) 下跌，2001年國內(nèi)鋼材市場就如同我國經(jīng)濟走勢一樣-- "前高后低"。進入下半年后國內(nèi)鋼材市場價格出現(xiàn)了連續(xù)下跌，但與國際鋼材市場價格 早在上半年就創(chuàng)下近二十年新低且仍未出現(xiàn)止跌跡象相比，可謂是"不幸中之萬幸也"， 稱中國鋼材市場"一枝獨秀"也不為過。 從產(chǎn)量變化的企業(yè)類型看，由于2001年國家繼續(xù)倡導“結構調(diào)整，總量控制”的產(chǎn)業(yè)政 策，特大型鋼鐵企業(yè)鋼產(chǎn)量變化相對較小，而一批原中型骨干和地方中小以及民營鋼鐵 企業(yè)的產(chǎn)量增幅很大。２００２年，我國鋼鐵行業(yè)產(chǎn)銷大幅增長，全年鋼產(chǎn)量預計將達 １．８億噸，實現(xiàn)利潤超過２５０億元，遠遠好于預期。 1.2 八家鋼鐵企業(yè)基本信息 　　我們選擇了具有代表性的八家鋼鐵企業(yè)，對各方面指標進行對比研究。以下為初步 的研究結果： 鋼鐵企業(yè)人員過多，包袱過重，勞動生產(chǎn)率低。目前我國生產(chǎn)１億噸鋼用了３００萬 職工，而海外的６億噸鋼雇用了１５０萬人。我國鋼鐵企業(yè)年人均產(chǎn)鋼只有３３．７噸 ，而日本、韓國的主要鋼廠人均產(chǎn)鋼在七、八百噸。國家提倡減員增效，職工人數(shù)呈下 降趨勢，企業(yè)經(jīng)營成本有所下降職工工資平穩(wěn)上升,但是青島鋼鐵職工工資仍處于較低水 平。（見下圖） [pic] 業(yè)是規(guī)模經(jīng)營顯著的產(chǎn)業(yè)，國內(nèi)外專家比較一致的看法是年產(chǎn)鋼３００萬噸為最小合 理規(guī)模。我國鋼鐵工業(yè)大而散必然導致產(chǎn)業(yè)集中度低，我國四大鋼鐵企業(yè)（寶鋼、鞍鋼 、首鋼和武鋼）的年產(chǎn)量只占全國鋼產(chǎn)量的３０％，而美國的６大鋼鐵企業(yè)鋼產(chǎn)量占全 國鋼產(chǎn)量的５０％；日本５個鋼鐵企業(yè)的鋼產(chǎn)量占全國鋼產(chǎn)量的６０％；德國蒂森·克虜 伯·斯塔爾鋼鐵公司占全國鋼產(chǎn)量的３７．６％；韓國浦項占韓國鋼產(chǎn)量的６３．７％； 英國的英鋼、法國的于齊諾爾·薩西洛爾、意大利的伊瓦爾、比利時的考克里幾乎囊括了 所在國家的全部鋼鐵生產(chǎn)，中國的鋼鐵企業(yè)規(guī)模普遍偏小。 我國骨干鋼鐵企業(yè)大多是五六十年代興建的國有大中型企業(yè)，在計劃經(jīng)濟體制下運行 了幾十年，技術落后、設備陳舊、機制僵化、包袱沉重，面對市場經(jīng)濟下新的運行環(huán)境 、新的需求結構，顯得極不適應。我國較長期固守平爐、模鑄、初軋等老技術，總水平 大約落后國際先進水平１５－－２０年。目前工藝裝...
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